¿Qué es una unión de crédito?

Mucha gente piensa que los bancos y las cooperativas de crédito son lo mismo. En su mayor parte, son muy similares. Pero hay varias diferencias clave que separan a las cooperativas de ahorro y crédito de los bancos.

Vamos a ver la diferencia entre los dos tipos, y algunas de las ventajas de una cooperativa de crédito. También obtendrá la información que necesita para decidir cuál es la mejor para usted.

Hay muchos conceptos erróneos y mitos en torno a las cooperativas de ahorro y crédito. Disiparemos esos hoy también.

Cuál es la diferencia entre un banco y una unión de crédito

La principal diferencia entre una cooperativa de crédito y un banco es que las cooperativas de crédito son una cooperativa, lo que significa que son propiedad de los miembros de la institución financiera.

El concepto de una unión de crédito es simple. Todos los miembros juntan su dinero (que técnicamente está comprando acciones en la cooperativa), y el dinero se usa para otorgar préstamos y servicios a los miembros del sindicato.

Las cooperativas de crédito son organizaciones sin fines de lucro, lo que significa que no pagan dividendos en función de sus ganancias al final del año. En cambio, usan cualquier ingreso para mejorar sus productos, servicios o incluso ponerlo en la comunidad que les rodea.

Las cooperativas de ahorro y crédito son administradas por una junta directiva voluntaria que es nominada y elegida por los miembros del sindicato. Esta junta de directores difiere de unión a unión. Cada institución tiene varias formas en que utilizan sus directores y requisitos.

Algunos prefieren un tablero más grande, mientras que otros intentan mantener el grupo de administración más pequeño.

Otra forma en que las cooperativas de crédito son drásticamente diferentes a un banco tradicional es el tamaño; tienden a ser mucho más pequeños. Si está buscando una institución financiera que le proporcione docenas de sucursales que pueda visitar, entonces una unión de crédito probablemente no sea la mejor opción para usted.

Incluso las cooperativas de crédito más grandes solo tienen alrededor de 300 sucursales, pero la mayoría solo tendrá un puñado.

Requisitos para unirse a una cooperativa de crédito

Otra diferencia clave entre los bancos y las cooperativas de crédito son los requisitos que tiene que cumplir para unirse a una cooperativa de crédito.

Hay un par de formas de ser elegible para unirse a una cooperativa de ahorro y crédito específica:

• Su empleador - Hay algunas maneras en que su empleador puede ayudarlo a unirse a una cooperativa de crédito. En algunos casos, su empleador puede patrocinar una cooperativa de ahorro y crédito específica, y al trabajar en su trabajo, obtiene acceso para convertirse en miembro. En otros casos, una industria específica podría tener una unión de crédito. Existen uniones de crédito que solo permiten miembros en el campo de la educación.
• Tu hogar - la mayoría de las cooperativas de crédito se basan en el lugar donde vive. Si vive en el pueblo o condado donde se encuentra la cooperativa de crédito, puede convertirse en miembro.
• Tu familia - algunos sindicatos permiten miembros de la familia de los miembros. Cada unión tendrá diferentes posturas sobre los miembros de la familia. Algunos lo restringen a la familia inmediata, mientras que otros lo abren un poco más.
• Tus grupos Al igual que con los empleadores, hay varias maneras en que un grupo del que usted es parte puede ayudarlo a ingresar en una cooperativa de crédito. Si usted es miembro de una iglesia, asiste a una escuela, etc., entonces podría ser elegible para que una cooperativa de crédito trabaje con un grupo o esté en el mismo condado que el grupo.

Además de cumplir con uno de los requisitos anteriores, unirse a una cooperativa de ahorro y crédito es tan simple como unirse a un banco.

Todo lo que tiene que hacer es proporcionar información básica sobre usted, proporcionar comprobante de residencia o empleador (según sus calificaciones) pagar una pequeña tarifa (normalmente entre $ 5 y $ 25) y luego decidir qué tipo de cuenta desea abrir. Puede convertirse en miembro de la cooperativa de ahorro y crédito en menos de una hora.

La mayoría de las personas asume que no son elegibles para unirse a una cooperativa de crédito, pero rara vez es el caso. Lo más probable es que exista una unión de crédito para la cual sea elegible.

Con las cooperativas de ahorro y crédito más grandes, como Navy Federal, siempre y cuando tenga un miembro de su familia que sea militar, puede convertirse en miembro. La mayoría de las personas tiene a alguien en su familia que sirve o ha prestado servicios en el pasado. Si no, probablemente haya una cooperativa de ahorro y crédito en la ciudad en la que vive o donde trabaja.

¿Por qué elegir una unión de crédito?

Ya que hemos analizado algunas de las diferencias básicas entre las dos instituciones financieras, vamos a resumir algunas de las ventajas de convertirse en miembro de una cooperativa de ahorro y crédito en lugar de unirse a un banco.

Una de las razones obvias para unirse a una cooperativa de ahorro y crédito es convertirse en miembro y accionista de la unión, no simplemente en otro cliente. Para algunas personas, esto puede no significar mucho, pero para otros, tener una voz en las decisiones de la unión es una gran ventaja.

Con la mayoría de las cooperativas de crédito, puede asistir a reuniones donde puede votar sobre algunas de las decisiones sobre la intuición o las políticas. Nunca tendrás este tipo de opinión con un banco.

Otra ventaja clave de una cooperativa de ahorro y crédito en comparación con un banco tradicional son las tarifas que pagará. Las uniones de crédito tienden a tener tarifas mucho más bajas de lo que un banco puede pagar.

La mayoría de los sindicatos no cobra ninguna tarifa de cajero automático, y sus tarifas y pólizas de sobregiro son mucho más indulgentes que las que encontrará en los grandes bancos.

Sin embargo, la razón principal por la que la mayoría de las personas elige cooperativas de ahorro y crédito con respecto a los bancos es debido a las tasas de interés.

En una cooperativa de ahorro y crédito, encontrará tasas mucho mejores que las de un banco nacional grande. Debido a que las cooperativas de ahorro y crédito tienen tarifas de operación más bajas y no están interesadas en pagar dividendos a fin de año, no aumentan las tasas de interés para obtener más ganancias.Para la mayoría de las personas, las tasas más bajas son el gancho que los lleva hacia la unión de crédito.

Credit Union Versus Bank: ¿cuál es el mejor para usted?

Ahora ya conoce la diferencia y las ventajas de una cooperativa de ahorro y crédito. Es posible que se pregunte si debería llevar sus finanzas a una cooperativa de crédito. Esa es una gran decisión, y puede ser confusa.

Cuando intenta decidir qué hacer con su dinero, debe decidir qué es lo que más valora.

¿Quieres una institución con cientos o miles de sucursales?

Si viaja mucho por los Estados Unidos y desea detenerse en un banco donde quiera que vaya, elija un banco.

Por otro lado, si desea un sentimiento "más pequeño, más unido" para su experiencia bancaria, una cooperativa de crédito es perfecta para usted.

Algunos miembros de cooperativas de crédito perfeccionan la experiencia amistosa que obtienen con su sindicato en comparación con la experiencia estrecha e impersonal con un banco grande.

Sin embargo, si está preocupado por la seguridad y protección de una cooperativa de ahorro y crédito, no lo haga.

Al igual que los bancos tienen cobertura de la FDIC de hasta $ 250,000 por una cuenta, las cooperativas de crédito tienen protección de seguro de la NCUA por hasta $ 250,000 por cuenta. Obtendrá la misma cantidad de protección financiera con cualquiera de las opciones.

Uno de los inconvenientes de las cooperativas de ahorro y crédito es que no podrá disfrutar de algunos de los programas de recompensas que ofrecen los bancos grandes. Si bien las cooperativas de ahorro y crédito han comenzado a ofrecer tarjetas de crédito a sus miembros, aún no cuentan con sus excelentes programas de recompensa.

Si quiere abrir una cuenta de ahorros y obtener la tasa de interés más alta, entonces una cooperativa de ahorro y crédito será un poco mejor que un banco. Algunas personas usarán una cooperativa de ahorro y crédito para retener sus ahorros mientras usan un banco tradicional para sus cuentas de cheques.

En promedio, una cooperativa de ahorro y crédito tendrá tasas ligeramente mejores. Una cosa a tener en cuenta son las cuentas de ahorro en línea. Gracias a estas cuentas en línea, los bancos están ofreciendo mayores tasas de interés para su cuenta de ahorros.

Al final, cada persona y familia es diferente, y todos tienen diferentes necesidades financieras. Al observar la batalla entre el banco y la cooperativa de ahorro y crédito, no hay un ganador claro. Cada uno de ellos tiene pros y contras y tendrá que comparar para decidir cuál es el mejor para usted.