Por qué debería preocuparse por las crecientes tasas de interés

Finalmente sucedió.

Por primera vez desde junio de 2006, la Reserva Federal elevó las tasas de interés.

En diciembre, el Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) aprobó un aumento de la tasa de interés del 0.25%, lo que aumentaría los fondos federales a 0.25% -0.50%.

Establecido por la Reserva Federal, la tasa de fondos federales es la tasa de interés que utilizan los bancos grandes para prestarse dinero entre ellos de la noche a la mañana. La mayoría de los miembros del FOMC esperan que las tasas actuales de fondos federales se asienten en torno al 0.375% antes de la próxima subida de tasas.

Entonces, ¿qué significa para usted el aumento de la tasa de fondos federales? En resumen, mucho.

Las tasas de interés están en todas partes.

¿Tienes una tarjeta de crédito? ¿Préstamo estudiantil? ¿Hipoteca? ¿Cuenta de ahorros?

Si es así, piense en cómo las tasas de interés en alza influirán en sus finanzas personales durante los próximos años.

Las bajas tasas de interés han sido un lujo para millones de consumidores estadounidenses endeudados, y parecen haberse convertido en la nueva norma. Si bien es posible que no le interesen las tasas de interés que los bancos utilizan para prestar dinero entre sí, debe saber cómo la subida afectará sus finanzas en el próximo año.

Su deuda de tarjeta de crédito le costará más

Los consumidores estadounidenses actualmente tienen un enorme monto de $ 714 mil millones en deuda de tarjetas de crédito, de acuerdo con el Informe trimestral de la Reserva Federal sobre Deuda y Crédito del Hogar.

Las tarjetas de crédito casi siempre tienen tasas de interés variables, que cambian con las tasas de interés del mercado. Casi todas las tasas de interés de las tarjetas de crédito se calculan a partir de una tasa de interés flotante ampliamente aceptada, que está vinculada a la tasa de fondos federales.

Por lo tanto, todos los prestatarios de tarjetas de crédito deben mantener sus ojos en la tasa de fondos federales. Una tasa de interés en aumento significa mayores gastos por intereses para los prestatarios de tarjetas de crédito.

Para las personas con grandes cantidades de deuda de tarjetas de crédito, incluso los pequeños cambios en las tasas de interés pueden sumar cientos o incluso miles de dólares en gastos por intereses adicionales.

Entonces serán sus préstamos estudiantiles

Si tiene o está planeando obtener préstamos estudiantiles, también debe tomar nota.

Cada julio, el Congreso establece las tasas de interés federales para préstamos estudiantiles como un derivado de la tasa del bono del Tesoro a 10 años. El aumento de las tasas de interés del mercado dará lugar a un aumento de las tasas de interés para los nuevos prestatarios de préstamos estudiantiles.

Eso significa que si planea obtener un préstamo estudiantil el próximo año, su tasa de interés probablemente será más alta que la de este año.

Todos los préstamos estudiantiles federales actuales no deberían verse afectados, ya que se emiten con tasas de interés fijas.

Sin embargo, si tienes préstamos estudiantiles privados, es posible que no seas tan afortunado. Muchos prestatarios de préstamos estudiantiles privados tienen préstamos a tasa variable.

El graduado universitario promedio abandonará el campus con alrededor de $ 29,000 en deuda de préstamos estudiantiles este año, lo que significa que el aumento de las tasas de interés sobre préstamos privados nuevos y actuales podría tener un impacto significativo.

Prácticamente todos los tipos de deuda del consumidor se verán afectados por tasas de interés más altas.

Hipotecas, préstamos para automóviles, tarjetas de crédito, préstamos estudiantiles y préstamos personales serán un poco más caros este año.

Pero el aumento de las tasas de interés también puede ser bueno

Por el otro lado de la ecuación, el aumento de las tasas de interés también puede beneficiar sus finanzas personales.

Si eres un Penny Hoarder, el aumento de las tasas de interés podría ser algo bueno.

¿Has revisado tu cuenta de ahorros recientemente?

En los últimos años, los ahorradores se han visto en una situación difícil. La tasa de interés de la cuenta de ahorro promedio nacional es solo del 0.06%, según la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC).

Para el consumidor promedio, el aumento de las tasas de interés ofrecerá mayores ganancias de ahorro. Lo mismo puede decirse de los consumidores con cuentas corrientes que devengan intereses y cuentas del mercado monetario.

Entonces, ¿cómo debe prepararse para el aumento de las tasas de interés?

Tienes tiempo para crear un plan de finanzas personales: las tasas de interés no aumentarán tan rápido. La economía todavía está en modo de recuperación.

La Reserva Federal tendrá mucho cuidado de no aumentar las tasas de interés con demasiada frecuencia o rapidez. Los analistas esperan un ritmo lento y constante para los próximos años. Pero nunca es demasiado temprano para crear un plan.

Plan para aprovechar las mayores tasas de interés

Comience pagando deudas de interés variable.

Además, considere refinanciar hipotecas de tasa variable, préstamos para automóviles y préstamos estudiantiles a tasas fijas.

Las tasas fijas están en mínimos históricos. Si se fija en una tasa fija, no tendrá que preocuparse por el aumento del costo total del préstamo o el pago mensual.

Este no será un gran año para las cuentas de ahorro, pero debería ser mejor que 2015.

Si bien las tasas de interés pueden parecer un tema seco, pueden tener un gran efecto en sus finanzas, así que asegúrese de tomarse el tiempo para considerar cómo puede minimizar los problemas que le causarán, y aproveche la oportunidad de ayudarlo. dinero crecer

Su Turno: ¿Cómo afectará el aumento de las tasas a sus finanzas personales?

Nate Matherson es el Co-Fundador y CEO de LendEDU, un mercado para préstamos estudiantiles y refinanciación de préstamos estudiantiles. Puede enviar un correo electrónico a Nate directamente a [correo electrónico protegido]