Esto es lo que sucede cuando pide prestado dinero de su 401 (k)

Christine Cummings y su prometido encontraron recientemente la casa de sus sueños. Sin embargo, ninguno de ellos había estado en el mercado de compra de vivienda desde hacía bastante tiempo, y pensaban que no necesitarían su pago inicial hasta la fecha de cierre. Pero cuando fueron a firmar sus documentos de hipoteca, el banco pidió la suma global, que no tenían, en menos de una semana.

El obstáculo? Cummings, el vicepresidente de marketing de All Set, es un inmigrante de Alemania que está aquí con una visa de trabajo. Trabajó en Europa por más de 30 años, y la mayoría de sus ahorros estaba en un banco europeo. Debido a que las transferencias internacionales de dinero implican un largo proceso, no estaba segura de que recibiría su parte del anticipo a tiempo.

Una idea estalló en la cabeza de su novio: después de escuchar a sus amigos hablar acerca de tomar préstamos a corto plazo de su 401 (k) s, decidió explorar la opción. Se dio cuenta de que obtener el préstamo sería tan fácil como iniciar sesión en su cuenta y pagar una tarifa de menos de $ 20.

Entonces, lo hicieron. Tomaron el préstamo 401 (k), realizaron el pago inicial de la casa y reembolsaron la cuenta tan pronto como llegaron los fondos de Cummings de Alemania.

"Hubo un pequeño proceso de pensamiento porque los dos estamos entendiendo que no quieres tocar tu 401 (k), ya sabes, hasta que te jubiles ", dijo Cummings. "Pero como sabíamos que teníamos el dinero y que teníamos que hacerlo para superar el tiempo de procesamiento del dinero de Alemania, decidimos ir por ello ".

Préstamos 401 (k): parte de un problema mayor

Si bien Cummings tenía dinero suficiente para cubrir su pago inicial, no todos los demás se encuentran en una situación similar.

En general, los estadounidenses carecen de dinero en efectivo.

Según un estudio reciente de GoBankingRates, el 69% de los estadounidenses tiene menos de $ 1,000 en sus cuentas de ahorro.

Ay.

Esto significa que a menudo no tienen los medios para cubrir las emergencias, y mucho menos hacer compras importantes, como un hogar..

Por lo tanto, algunas personas están tentadas a tomar un préstamo de sus 401 (k) s.

Sin embargo, hay reglas asociadas con hacer esto.

Forbes informa que la mayoría de los planes 401 (k) le permiten tomar préstamos, aunque los detalles varían según el plan. Por lo general, puede pedir prestado hasta el 50% del saldo total de su cuenta hasta $ 50,000. Debe devolver el préstamo dentro de los cinco años, aunque el plazo de amortización puede extenderse generalmente a 10 años si usa el préstamo para pagar un préstamo. pago en una casa.

Pero, ¿es realmente una buena idea?

Hablamos con algunos expertos para averiguarlo.

¿Cuándo está bien tomar un préstamo 401 (k)?

Algunos planificadores financieros dicen que sacar dinero de un 401 (k) estratégicamente puede funcionar en su beneficio.

Pedro Silva de Provo Financial Services dice que sacar dinero de un fondo de jubilación puede ser apropiado si el dinero se destina a un objetivo a largo plazo que lo ayude a construir un futuro mejor.

Silva dice que puede ser apropiado usar un préstamo 401 (k) para eliminar la deuda del consumidor, comprar una casa o iniciar un negocio, pero también advierte de situaciones en las que nunca debe solicitar un préstamo 401 (k).

"Los préstamos 401 (k) generalmente no deben usarse para tratarnos a nosotros mismos como en vacaciones o para depreciar activos, como un automóvil o un bote". él dijo.

Pero Travis Sickle de Sickle Hunter Financial Advisors en Tampa, Florida, dice que le resulta difícil justificar el tomar dinero de un plan 401 (k) para cualquier cosa que no sea la jubilación.

Una cuenta de jubilación es una inversión a largo plazo, dice, y retirar dinero prematuramente significa que se está perdiendo la oportunidad de un crecimiento continuo.

También está pagando intereses sobre su préstamo, aunque generalmente es a un ritmo modesto.

MarketWatch informa que los planes generalmente establecen una tasa de interés predeterminada que es aproximadamente 1 o 2 puntos porcentuales superior a la tasa preferencial. Eso significa que aquellos que tienen prestatarios que no tienen un buen crédito podrían pagar menos intereses con un préstamo 401 (k) que si obtuvieran un préstamo de un prestamista externo.

Sin embargo, a menos que su situación sea tan grave que le impida tener "un techo sobre su cabeza y comida en la mesa", Sickle no recomienda sacar un préstamo 401 (k).

¿Qué sucede cuando tomas dinero de tu 401 (k) temprano?

Es importante tener en cuenta que un préstamo 401 (k) no es lo mismo que un retiro por dificultad 401 (k).

Un préstamo es una cantidad fija de dinero que saca de su cuenta y promete devolverla; un retiro por dificultad es el dinero que saca de la pre-jubilación de la cuenta y no tiene que devolverlo.

Mientras que los préstamos 401 (k) son generalmente fáciles de obtener (no hay muchos requisitos o especificaciones en cuanto a lo que puede usar un préstamo 401 (k)), los retiros por dificultades financieras están mucho más regulados por el IRS. Solo ciertas situaciones, como el enganche de casas, los gastos funerarios, los gastos médicos y más, son motivo para retirar un 401 (k).

Si termina retirando dinero de su plan 401 (k) temprano, antes de los 59 ½ años, aunque hay algunas excepciones, debe impuesto sobre la renta sobre el monto que retira y paga una multa del 10%.

Si abandona su trabajo por algún motivo, es probable que deba devolver el préstamo en un plazo de 60 días. - de lo contrario, se considera un retiro anticipado y está sujeto al impuesto sobre la renta y la multa del 10%. Lo mismo ocurre si no realiza un pago durante 90 días.

Por qué podría ser más difícil pedir prestado de su 401 (k)

The Wall Street Journal informa que muchos empleadores ven los préstamos 401 (k) como un riesgo importante para la capacidad de sus empleados para jubilarse (y dar paso a empleados más jóvenes que trabajan por menos dinero). Muchas compañías están tomando medidas para dificultar que los empleados obtengan préstamos de sus planes 401 (k).

Estos pasos de precaución incluyen requisitos que los empleados esperen 90 días después de pagar un préstamo 401 (k) antes de sacar otro o reunirse con un asesor financiero antes de pedir prestado de sus cuentas de jubilación.

Alternativas a los préstamos 401 (k)

Después de leer acerca de los préstamos 401 (k), es posible que se sienta un poco incómodo con todos los riesgos y contingencias.

Si todavía está en un aprieto y está considerando retirar dinero de su cuenta de jubilación, consulte nuestro artículo sobre formas de evitar sanciones cuando saca dinero de su 401 (k).

Si todavía se está preguntando sobre sus opciones cuando se trata de obtener un préstamo de cualquier tipo, consulte nuestro artículo sobre la mejores y peores formas de pedir dinero prestado.

¿Otra opción? Si no es una emergencia, espere la compra. Si no tiene el dinero ahora, puede que no sea un buen momento para hacerlo.

Este artículo contiene información general y explica las opciones que puede tener, pero no pretende ser un consejo de inversión o una recomendación personal. No podemos personalizar artículos para nuestros lectores, por lo que su situación puede variar de la que se discute aquí. Por favor, busque un profesional con licencia para asesoramiento fiscal, asesoramiento legal, asesoramiento de planificación financiera o asesoramiento de inversión.

Kelly Smith es una escritora junior y especialista en compromiso en The Penny Hoarder. Atrápala en Twitter en @keywordkelly.