Lo conseguimos - Rompiendo el día de pago El ciclo de préstamos es difícil. Estos 5 consejos pueden ayudar

Un préstamo de día de pago puede ofrecer un respiro rápido de gastos inesperados o un hechizo de mala suerte.

Pero si no tiene suficiente dinero para devolver el préstamo en su próximo día de pago, es posible que necesite obtener otro préstamo o transferir su saldo a un nuevo préstamo con tasas de interés que pueden superar el 300%.

Casi el 70% de los prestatarios de préstamos de día de pago sacan un segundo préstamo de día de pago dentro de un mes. Y de acuerdo con el Buró Financiero de Protección al Consumidor, 1 de cada 5 nuevos prestatarios terminan sacando al menos 10 préstamos de día de pago.

Este ciclo de préstamo de día de pago puede convertir un préstamo a corto plazo de unos pocos cientos de dólares en una creciente montaña de deudas por un total de miles de dólares. El prestatario promedio repetido paga $ 458 en honorarios por encima de su capital en el transcurso de un año.

Y cuando estás muy atrás, es difícil salir adelante.

Si esto le suena familiar, siga leyendo para obtener consejos prácticos para obtener alivio del préstamo de día de pago.

1. Reduzca sus costos

La reducción de sus gastos puede ser una de las maneras más difíciles para salir del ciclo del préstamo de día de pago si ya tiene un presupuesto ajustado y tiene dificultades para encontrar formas de ahorrar. Si no puede reducir los costos, es posible que necesite pedir ayuda para sufragar algunos de sus costos temporalmente.

Pedir ayuda requiere fortaleza, pero podría hacer que sea más fácil encontrar dinero extra en su presupuesto, incluso si solo por un mes o dos. Puede acceder a comidas gratuitas para sus hijos en edad escolar o visitar una despensa de alimentos local para obtener un presupuesto de supermercado más bajo. Los estudiantes universitarios pueden solicitar ayuda de un fondo de asistencia financiera de emergencia.

Su iglesia o grupos de la comunidad local pueden brindarle ayuda temporal. También puede llamar al 211, la línea de referencia de servicios de salud y servicios humanos de United Way, que lo puede dirigir a servicios en su área, o visite 211.org para buscar recursos.

2. Obtenga más ingresos

Kisha Howard de Orlando, Florida recurrió a los préstamos de día de pago cuando sintió que no tenía opciones para llegar a fin de mes. "Al final del día, si no tenía el dinero en primer lugar, todavía no lo tendrá", advierte.

Para superar su brecha financiera, trabajó tantas horas extraordinarias como pudo para aumentar sus ingresos. "En cada período de pago, disminuí el monto del préstamo necesario hasta que ya no necesité los fondos adicionales y pude cubrir las facturas con mis ingresos", dice.

Si tiene tiempo y energía, podría valer la pena elegir un concierto adicional. Piense en vender sus servicios como cuidador de mascotas, extractor de malezas o corredor de recados: estos esfuerzos laterales no requieren mucho en cuanto a los costos iniciales.

3. Use una ganancia inesperada para el alivio del préstamo de día de pago

Lisa Servon, profesora de la Universidad de Pensilvania, ha estudiado el panorama de los préstamos de día de pago durante años y ha hablado con cientos de prestatarios sobre sus experiencias.

Ella dijo que salir del ciclo del préstamo de día de pago a menudo requiere algún tipo de ganancia inesperada, recordando a una mujer que entrevistó que usó su reembolso de impuestos para pagar su préstamo. "Ella realmente apuntó a su devolución de impuestos del crédito tributario por ingreso del trabajo, pagó los préstamos y luego redujo los gastos y observó sus gastos", dice Servon.

Obtener un gran reembolso de impuestos no es lo ideal, pero si espera obtener un poco más del Tío Sam, puede ayudarlo a salir de ese agujero en el préstamo del día de pago.

4. Solicitar arreglos de pago

Mirando hacia atrás en su experiencia de préstamo de día de pago, Howard lo considera como "un atajo muy caro". Ella dice que es "mejor presupuestar en consecuencia y solicitar arreglos para las cuentas cuando sea necesario". Las empresas trabajan con usted cuando se comunica ".

Es posible que pueda negociar facturas más bajas en elementos esenciales como los servicios públicos o establecer un plan de pago sin intereses para que las facturas más grandes sean más manejables.

5. Habla de eso

"La defensa y la organización son la salida", dice Maurice BP-Weeks, codirector del Action Center on Race & the Economy.

Él compara el paisaje de préstamos de día de pago a la crisis de la vivienda de la recesión. "Si has entrado en la espiral, realmente no es tu culpa", dice. "Póngase en contacto con el CFPB o su representante local y explique su situación. Esto no es justo. Las empresas no deberían poder vender estos productos ".

Del mismo modo, puede ayudar a ser abierto sobre su situación con amigos y familiares. Es posible que pueda proporcionar valiosos consejos antes de que alguien que conoce recurra a los préstamos de día de pago en un momento de necesidad.

Más de una docena de estados han prohibido los préstamos a corto plazo de alto interés, pero aún es fácil obtener un préstamo de día de pago y quedar atrapado en el ciclo de la deuda en tres cuartas partes del país.

Lisa Rowan es escritora y productora en The Penny Hoarder.