Revisión de PeerStreet: Crowdfunding inmobiliario a través de préstamos

Internet cambió la forma en que los Estados Unidos financian. Como prestatarios, esperamos encontrar información sobre préstamos en línea. Chase me aprobó para mi última tarjeta de crédito segundos después de que presenté mi solicitud en línea.

Puede buscar hipotecas, préstamos estudiantiles y préstamos personales en línea. Incluso puedes prestar dinero a tus compañeros usando plataformas como Lending Club.

Pero no todos los mercados cambiaron al mismo ritmo. Incluso hoy en día, los préstamos de dinero en efectivo son un mercado fracturado e ineficiente. PeerStreet busca cambiar eso. PeerStreet es la primera plataforma en línea que ayuda a los inversores a invertir en préstamos de dinero duro.

¿Qué es PeerStreet?

PeerStreet es una plataforma de "crowdfunding" para préstamos inmobiliarios. Es crowdfunding en el sentido de que los inversores juntan dinero para comprar un préstamo inmobiliario. La mayoría de las personas confunden el crowdfunding con préstamos de igual a igual. PeerStreet no es una plataforma de préstamos entre pares porque PeerStreet no presta directamente a los prestatarios.

Es más exacto llamarlos un mercado secundario de préstamos. PeerStreet compra préstamos de prestamistas privados que ya han hecho el trato. La mayoría de los préstamos en la plataforma son préstamos comerciales de mejoras inmobiliarias o de desarrollo.

Un préstamo típico en PeerStreet tiene un vencimiento de alrededor de un año. En el transcurso de los últimos años, toda la cartera de préstamos de PeerStreet ha ganado un 7-12% anual después de las comisiones de inversión (de hasta el 1%).

Todos los préstamos en la plataforma PeerStreet están respaldados por una posición de Primer Gravamen. Eso significa que si el proyecto se arruina, PeerStreet obtiene el activo subyacente. En ese momento, PeerStreet liquidará el activo y los inversores obtendrán algo de dinero. Aún no está claro cuánto perderán los inversionistas durante un incumplimiento porque PeerStreet aún no ha tenido un impago por parte del prestatario sobre un préstamo.

Nadie debería esperar que ese registro dure, pero los inversores de PeerStreet tienen cierta protección a la baja.

Las mejores partes de PeerStreet

PeerStreet utiliza la ciencia de datos y un proceso de suscripción manual para seleccionar los mejores préstamos para los inversores de PeerStreet. Su registro de incumplimiento de cero muestra que el mercado de bienes raíces altamente fracturado e ineficiente significa que los inversionistas tienen la oportunidad de hacer retornos embriagadores ajustados al riesgo.

PeerStreet también alienta a los inversores a mantener una cartera diversa de préstamos. Con un mínimo de $ 1,000 por préstamo, la mayoría de los inversores pueden diversificarse en un mercado nacional sin demasiada dificultad. De hecho, PeerStreet incluso facilita la inversión automática. Los inversores solo ingresan los ajustes de inversión, y PeerStreet los compara con las oportunidades de inversión en préstamos.

Finalmente, todos los préstamos en PeerStreet están respaldados por un activo fuerte (bienes inmuebles), y los préstamos suelen tener una gran relación préstamo-valor. En general, los inversores encontrarán LTV entre el 60-70% del valor de la propiedad. El LTV máximo en la plataforma PeerStreet es del 75%. La mayoría de la gente lo llamaría un préstamo de bajo riesgo.

Las peores partes de PeerStreet

Hasta ahora, PeerStreet ha ofrecido a los inversores altos rendimientos y bajo riesgo, pero la plataforma tiene sus propios inconvenientes. En primer lugar, para invertir en PeerStreet, debe ser un inversor acreditado.

"Inversor Acreditado" es un término designado y definido por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC). Según la ley federal Regulation D en la Securities Act of 1933, ciertas empresas están exentas de registrar la venta de valores, que generalmente son formas de acciones o bonos, y en el caso de PeerStreet, la deuda inmobiliaria. Si está exento, se requiere que las compañías vendan solo a inversionistas acreditados. La ley fue diseñada para proteger a las personas sin un cierto patrimonio neto de una pérdida importante de liquidez, al comprar un valor de seguridad no registrado. Los inversores acreditados son vistos como inversores más sofisticados, capaces de asumir el riesgo que presentan algunos valores.

Eso significa que debe tener un valor neto de más de $ 1 millón (excluyendo el valor de su hogar), o necesita ganar más de $ 200,000 por año ($ 300,000 como pareja).

Siempre debe tener en cuenta la naturaleza ilíquida de la inversión. No puedes vender tu inversión. Tienes que esperar a que el prestatario pague el préstamo antes de recuperar tu capital. El prestatario realizará pagos de intereses a lo largo de la vida del préstamo.

Otro inconveniente de PeerStreet es que es difícil para un extraño estimar el riesgo. Los bienes inmuebles son altamente cíclicos. Estamos en un mercado inmobiliario expansivo. Eso significa que el riesgo de incumplimiento de los préstamos inmobiliarios es bajo en este momento. Sin embargo, en algún momento en el futuro, los prestatarios comenzarán a incumplir los préstamos de PeerStreet. Los inversores no tienen expectativas de cuánto pueden recuperar cuando un acuerdo se arruine.

En mi opinión, PeerStreet excede la seguridad de sus inversiones. Algunos de estos préstamos son para renovaciones y remodelaciones. El desarrollador debe completar el proyecto, o la propiedad valdrá menos que cuando comenzó.

Finalmente, PeerStreet es una plataforma cara. PeerStreet cobra una comisión de servicio de 0.25-1% en cada préstamo en el que invierte. Eso significa que si su préstamo rinde 10%, recibirá una tasa de interés del 9%.

Cómo comenzar a invertir en PeerStreet

Si usted es un inversor acreditado, puede crear una cuenta en PeerStreet y comenzar a buscar oportunidades de inversión de inmediato. Siempre que esté listo, puede financiar una cuenta con tan solo $ 1000 para comenzar a invertir.

Tan pronto como encuentre una inversión que le guste, puede financiarla con su dinero. Incluso puede proteger sus ingresos con una IRA autodirigida.

¿Qué piensas de la inversión de crowfunding? ¿Alguna vez considerarías probarlo y por qué o por qué no?

Revisión de PeerStreet

• Comisión y tarifas - 70
• Servicio de atención al cliente - 80
• Facilidad de uso - 80
• Flujo de oferta: 80
• Información del prestamista - 70

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Resumen

Si tiene un patrimonio neto elevado, puede interesarle PeerStreet, una plataforma de "crowdfunding" para préstamos inmobiliarios. Obtenga más información en esta revisión.